纳指首次站上15000点，中概股集体大反攻

对经济敏感的股票成为强心剂，大大提振了市场。今日，标普500指数周二创下2021年的第50个收盘纪录，以科技股为主的纳指首次收于15,000点以上。银行、石油生产商和旅游类股为股市上涨提供了动力。因辉瑞疫苗获美国FDA完全批准，缓解了市场对美联储缩减QE的担忧。

一个好消息是，美联储很可能会继续保持既定政策不变，到明年年初再考虑做出调整。一种占上风的观点认为，美联储更可能等到2022年年初再开始缩减QE，投资者没道理去担心通货膨胀失控。

美国经济的重大消息。今日，美国众议院周二以微弱优势通过了一项议案，批准了3.5万亿美元的预算计划，最终协议以220票对212票通过了这项庞大的社会保障网开支案，使民主党人继续推进总统拜登的立法雄心，并平息了民主党中间派人士最近的不满。这并不是这项法案的最后表决，但民主党人有可能在今后几个星期让拜登在2020年成功竞选总统期间承诺的开支项目在国会闯关，由于，民主党人在参众两院都比共和党人有微弱多数。

中概股集体大涨，且涨幅惊人。阿里巴巴涨6.61%；百度涨8.63%；京东涨14.44%；网易涨8.97%；微博涨6.02%；滴滴涨12.69%；贝壳涨15.85%；蔚来涨2.02%；哔哩哔哩涨11.82%；爱奇艺涨8.55%；虎牙涨10.09%。

看来，若不考虑意识形态的因素，美国经济依然十分强大且有后劲，同时，美国的房市、股市、民众收入等已经持续大幅上涨且重度回调的可能性不大。总之，美国发展经济尽管阻力重重，但与其它国家相比，可能小很多。诚如是，必然派生一个极为重要的命题，美国以外的其它国家一定要知己知彼，否则，必然图虚名、务虚功。

有句话说，六月的天，娃娃的脸。
至于这市场情绪嘛，那可能不是娃娃的脸，而是娃娃养的吉娃娃小狗狗，左右横跳来得更活蹦乱跳。
上周情绪最低迷的时候，市场参与者情绪给人的感觉是中国要一路向左了；
结果，周五中美关系、中美证券监管部门、近期热议政策拨乱反正的社评，来几个利好，马上市场情绪就变成，“大师兄，他回来了……”

今天几个朋友一大早就问我，中概股涨了，要不要追/补仓/止损？
对于这几个问题，我统一给他们发送了莫泊桑的一段名言做回复：“生活不可能像你想象得那么好，但也不会像你想象得那么糟。我觉得人的脆弱和坚强都超乎自己的想象。有时，我可能脆弱得一句话就泪流满面，有时，也发现自己咬着牙走了很长的路。”

中概股今年可谓是水深火热。昨天“中丐股”终于迎来了激动人心的全线大涨，有点绝地大反击的意思。为什么突然反弹，上周五证监会主席易会满那句“创造条件推动中美审计监管合作”应该起到了振奋市场的作用。

可是，不是泼冷水，因为整体大氛围并没有变，本次中概股大涨具有不可持续性。一些敏感行业内的公司，短期内爬出深坑的可能性几乎为零，比如涨超25%的新东方以及51talk等，这些企业的转型不可能在短时间内完成，在国内大环境的压制下依然不值得投资。相对的，比如阿里京东等因为行业中的C端活跃度不可逆，而国际扩张又是受鼓励的，在第三次分配调整热度缓和后，未来会慢慢恢复到正常的道路上去。

总的来说，如果未来中美关系缓和，中概股的发展将出现很明显的板块分化。不利于共同富裕目标的板块长期看衰，而提高社会效率的企业则将焕发新的生机。